前言

自從比特幣以價格上升進入主流媒體為人認識以來，在傳統金融領域的背景下，虛擬資產及數碼貨幣一直吸引人們的注意。最近，泛亞財富管理公司萬方家族辦公室（「萬方」）及全球加密貨幣技術服務供應商火幣科技控股有限公司（「火幣」）宣布簽署合作協議，建立數碼家族辦公室平台。根據雙方公布，即將面世的平台將結合火幣對加密貨幣的專業知識，以及萬方對超高資產值客戶群的專業財富管理知識，成為革新的動力，並展現未來多家族辦公室的潛在面貌。

數碼家族辦公室是甚麼

家族辦公室往往是明顯的首選財富保存工具，而且數目正穩步上升。雖然許多單一家族辦公室（「單一辦公室」）非常成功，但能夠負擔其高昂的成立及營運成本的家族相對較少。

數碼家族辦公室（或稱虛擬家族辦公室，「虛擬辦公室」）乃為追求頂級家族辦公室服務的富裕家族而設的解決方案，讓他們無需承擔單一辦公室的費用或與多家族辦公室合作。這是一種精簡的單一家族辦公室，透過高度外判盡量減低員工成本和提高操作靈活性。與營運成本高昂的單一辦公室不同的是，虛擬辦公室一方面能保持員工成本較低和操作靈活，另一方面可以更妥善地照顧客戶的財務需要。《Liquidity & You》的作者a兼AG Asset Advisory創辦人Anthony Glomski表示，「由於虛擬家族辦公室的性質，它能讓更多不同家族享有與單一家族辦公室相同的協同方法和廣泛專業知識。若經營得宜，虛擬家族辦公室不但可提供符合你所想所需的協調解決方案，而且還可以提供範圍更廣、影響力更高的解決方案。」

此外，虛擬辦公室能提供較為靈活和全面的財富管理，在處理特徵相異或遷居各地的客戶時更為理想。它也可以擴大和拓闊傳統的家族辦公室職能，為管理品牌或知識產權等軟資產提供支援。鑒於虛擬辦公室的優勢，大部分資產管理規模僅為2,000萬至2億美元的家族，在需要自訂模式卻不希望承擔全面單一辦公室的所有費用及支援時，一般會採用虛擬辦公室。

亞洲的虛擬辦公室

Campden Wealth發表的《2021年全球家族辦公室報告》顯示，亞太地區只有19% 的家族辦公室投資於加密貨幣，明顯低於北美同業的31% 和歐洲同業的28%。加密貨幣在亞太地區只佔投資組合的2%。然而，數碼資產的優厚回報引起了亞太地區家族辦公室的注意。Campden Research發現，亞太地區超過一半（佔53%）的家族將加密貨幣稱為「有前景的投資」，領先於北美（43%）及歐洲（33%）。

隨著投資加密貨幣的趨勢興起，相信亞太地區的家族辦公室（包括萬方）會認真地將加密貨幣視為一個資產類別，並期望推出數碼資產策略。在家族辦公室行業興起的加密貨幣投資絕對是一個利潤豐厚的市場，所有人都希望分一杯羹。

正如萬方首席執行官關志敏在正式公布合作協議後表示：「亞洲的私人財富管理業界終於不再背向那些希望透過數碼資產增長、保存及承傳財富的客戶。」

作為合作協議的一部分，火幣對一家萬方成立的投資公司作出了策略性投資，為平台的啟動打響頭炮。新公司最初將為超高資產值客戶提供以加密貨幣為基礎的投資及相關建議以及附加服務，例如錢包整合、繼承規劃顧問及家族治理方案。未來提供的服務將包括基於人工智能的安全議定、法幣及加密貨幣綜合界面以及獨有的互通功能，讓客戶接觸更廣泛的數碼資產。

要點

數碼資產在全球經濟發揮着越來越重要的作用，並逐漸成為主流投資工具，高資產值及超高資產值的投資者對這方面的興趣更日益增加。然而，儘管需求正在上升，但數碼資產行業尚未能充分滿足這些個人客戶傾向期望和需要更全面服務的需求。隨著萬方及火幣的新計劃展開，預計將有更多家族辦公室把握機會進軍這個新市場。